Hon Hai Precision Industry, ענקית הייצור הטיוואנית הידועה בעולם כ-Foxconn, דיווחה על אוגוסט החזק ביותר שלו בשבת שיא, כשהיא רשמה 921.77 מיליארד דולר NT (29.14 מיליארד דולר) במכירות מאוחדות לחודש - זינוק של 51.98% לעומת שנה קודם לכן, על פי נתונים שפרסמה החברה ודיווחה על ידי סוכנות הידיעות המרכזית של טייוואן.
הנתון מסמן את ההכנסה החודשית השנייה בגובהה בהיסטוריה של הון האי, לאחר רק ביולי 2026 של 946.51 מיליארד דולר NT. הרשומות גב אל גב מדגישות עד כמה עסקי החברה השתנו בצורה דרמטית לכיוון תשתית בינה מלאכותית, כאשר שרתי AI מתחרים כעת באלקטרוניקה צריכה - בעיקר אייפון של אפל - בתור קו המוצרים החשוב ביותר שלה.
שרתי AI מניעים את הזינוק
הון האי אמרה כי חטיבת הענן והרשתות שלה, המרכזת את עסקי שרתי הבינה המלאכותית שלה, רשמה צמיחה משמעותית בהכנסות משנה לשנה באוגוסט, על רקע מה שהחברה תיארה כהאצה במומנטום הבינה המלאכותית. החטיבה הייתה המבצעת הבולטת לאורך שנת 2026, כאשר היפר-סקאלרים מתחרים לבנות מרכזי נתונים לאימון והפעלת דגמי AI גדולים.
הסיקור בעיתונות המסחרית של התוצאות הרחיק לכת, ותיאר את עסקי שרתי הבינה המלאכותית כמוכר כעת את כל השאר שהחברה מייצרת - עמדה יוצאת דופן עבור חברה שבנתה את המוניטין שלה בהרכבת גאדג'טים צרכניים. החטיבה מרכיבה מתלים ומערכות של שרתי AI עבור ספקי ענן גדולים, כולל חומרה הבנויה סביב מאיצי AI של Nvidia.
גם חטיבת מוצרי האלקטרוניקה החכמה של החברה גדלה באופן משמעותי משנה לשנה, מה שייחס הון חי ללקוחות שבונים מחדש מלאי לקראת הופעת הבכורה הקרובה של מוצרים חדשים ולמחירי משלוח גבוהים יותר. גם חטיבות רכיבי האלקטרוניקה ומוצרי המחשוב שלה דיווחו על צמיחה חזקה משנה לשנה.
על בסיס חודשי, התמונה הייתה מעורבת: רכיבי ענן ורשתות ואלקטרוניקה המשיכו לטפס מיולי, בעוד מוצרי אלקטרוניקה חכמים ומוצרי מחשוב ירדו - דפוס עונתי התואם את הרמפה בין דורות המוצרים.
שמונת החודשים הראשונים עלייה של כמעט 40%
התוצאה של אוגוסט מאריכה שנה באנר. הון האי אמרה שהמכירות המאוחדות שלה בינואר עד אוגוסט 2026 הסתכמו ב-6.51 טריליון דולר NT, עלייה של 39.73% לעומת התקופה המקבילה אשתקד.
במבט קדימה, החברה אמרה שהרבעון השלישי הוא עונת שיא מסורתית עבור תעשיית טכנולוגיות המידע והתקשורת, והיא צופה שמומנטום הצמיחה הנוכחי במכירות יימשך בשארית הרבעון.
השוני בין ספריו של הון האי עצמו מספר את הסיפור הרחב יותר של השלב הזה של בום הבינה המלאכותית. הביקוש לתשתית בינה מלאכותית מתגבר, בעוד שהכיסים של שוק האלקטרוניקה לצרכן נמדדים הרבה יותר. Largan Precision, ספקית עדשות מצלמות של אפל שדיווחה על נתוני אוגוסט משלה בשבת, רשמה 5.01 מיליארד דולר NT במכירות מאוחדות - ירידה של 16% לעומת שנה קודם לכן, אם כי עלייה של 3% מיולי. אופטיקה של סמארטפונים, במילים אחרות, צומחת ללא קצב של שרתי AI, והפער בין שני השווקים מתרחב מחודש לחודש.
שרשרת אספקה יורה על כל הצילינדרים
המספרים של Hon Hai הם העדות האחרונה לכך שבניית תשתית הבינה המלאכותית אינה מראה שום סימן להתקררות. שרשרת האספקה הטכנולוגית של טייוואן פרסמה השנה שורה של תוצאות שיא: TSMC, אלופת ייצור השבבים של האי, דיווחה על הכנסות שיא ביולי מוקדם יותר הקיץ על ביקוש גואה לשבבי בינה מלאכותית, ותערוכת הסחר SEMICON Taiwan של החודש בטאיפיי הציגה את התפקיד המרכזי של האי בחומרת בינה מלאכותית גלובלית, כשהתפקיד הבכיר מדגיש את תפקיד המפתח של TSMCAI העולמית ותפקיד מפתח עתידי של TSMCAI. צמיחת הבינה המלאכותית תהיה תלויה במערכות משולבות ולא ברכיבים בודדים.
סיקור עיתונאי של תוצאות פוקסקון מצביע גם על ביקוש המגיע ממערך מתרחב של גיאוגרפיות. ה-Next Web דיווח כי המכירות של Hon Hai עלו כאשר אירופה "מסדרת את ההזמנות שלה" לתשתית AI, בעוד Moneycontrol דיווחה שהחברה מצפה שביצועיה ברבעון השלישי יעלו על ציפיות השוק על רקע הביקוש לבינה מלאכותית. אם היפר-scalers וארגונים אירופיים ימשיכו, הזמנות שרתי AI לא יתרכזו יותר כמעט אך ורק בקרב ספקי ענן בארה"ב - שינוי עם השלכות אמיתיות על האופן שבו שרשרת האספקה מקצה קיבולת.
התוצאות של פוקסקון חשובות הרבה מעבר לטייוואן. כאחת מיצרניות החוזים הגדולות בעולם וצומת מרכזי בשרשרת האספקה של שרתי בינה מלאכותית, ההכנסות החודשיות של הון האי נבדקות מקרוב כאינדיקטור לביקוש למרכזי נתונים - כאשר עסקי החומרה שלה בינה מלאכותית מואצת, אנליסטים קוראים זאת בדרך כלל כסימן לכך שההוצאות על תשתיות של ספקי ענן נותרו חזקות.
עבור המשקיעים, השאלה היא עמידות. ההנחיה של הון האי לפיה תנופת הצמיחה ברבעון השלישית תימשך עולה בקנה אחד עם מפות הדרכים האגרסיביות של התשתית של לקוחותיה, אם כי החברה, כמו שאר שרשרת האספקה של AI, נותרה חשופה לכל האטה בהוצאות ההון היפר-scaler.
יש גם שאלות על ריכוז. קטגוריית מוצר בודדת שולטת כעת בעקומת הצמיחה של החברה, והנתונים החודשיים שהפכפכים הללו משני הכיוונים פירושם שהתנופה של שרתי הבינה המלאכותית עדיין מוקדמת מספיק כדי שתזמון ההזמנות מניע את המספרים בחדות. ספטמבר ואוקטובר יראו אם השיא של אוגוסט היה רמה או רק מחסום בדרך לרבעון רביעי גדול יותר, שכן השקות מכשירים חדשים והמשך הזמנות מרכזי נתונים יצטברו באותה תקופת דיווח.
עם זאת, לעת עתה, המספרים מדברים בעד עצמם: כמעט טריליון דולר NT במכירות חודשיות, קצב צמיחה שנתי של 52% ועסק של שרתי בינה מלאכותית שהופך את אחת מיצרניות מוצרי האלקטרוניקה הגדולות בעולם לאחת מחברות התשתית הגדולות שלה.
הישאר לפני AI
עקוב אחר כל טוויסט במירוץ החומרה של AI. קרא עוד חדשות AI והישאר לפני הבנייה.
קרא עוד חדשות AI →
